Hoe om te handel in opsiemark 2016

Die verkoopspan gaan so iets soos volg: In plaas daarvan om al jou winste in 'n wenposisie te waag, sak die winste en verminder jou markrisiko deur die voorraad te verkoop en dit met 'n oproepopsie te vervang. Vrees Premium Beleggers kan 'n alternatief vir 'n vervangingsmetode gebruik om winsgewend te verkoop en oproepe te koop in aandele wat rondom hoogtes kan beweeg. Elke keer as die aandelemark begin om rekordvlakke te dans, moedig iemand in die opsiemark altyd beleggers aan om voorraadvervangingstrategieë te oorweeg. Sê dat jy 100 aandele van Amazon wil koop. Beleggers het twee primêre maniere om te reageer. Daarom het ons 'n vervaldatum gekies wat ver van die toekoms af sal wees om genoeg tyd en geleentheid te bied om die voorraad te bevorder. Puts en oproepe is die basiese boustene van die opsiemark, en gee beleggers buitengewone buigsaamheid in die hantering van aandele. Ons hou van die voorraad en dink dit sal hoër styg, en ons wil genoeg tyd sny om dit te laat gebeur. Tyd is geneig om sulke gedrag te beloon, maar navorsing het getoon dat dit so moeilik is om te oefen soos dit ongewoon is. Daarin lê die krag en aantrekkingskrag van opsies.

Tog is jy bekommerd dat die aandeelprys so hoog is dat dit moeilik sal wees om die prys te laat styg, of dat Amazon probleme kan hê wanneer dit sy volgende verdiensteverslae laat vaar. Amazon sal innoverend bly en verander hoe mense met die wêreld in wisselwerking tree. Alhoewel ons Amazon as voorbeeld gebruik het, is nie alle opsies premies so duur nie. Sedertdien het die opsiemark buitengewone groei geniet. Onthou, stel toename in waarde wanneer aandelepryse daal. Daarbenewens kies baie mense opsies wat verval binne drie maande of minder. Amazon bel om te handel. Natuurlik koop nie almal opsies nie. Ons doel met Amazon is eenvoudig. STEVEN SEARS is die skrywer van The Indomitable Investor: Waarom 'n paar suksesvol op die aandelemark slaag wanneer almal anders misluk.

Wanneer u 'n opsiekontrak koop wat in 'n jaar of meer verval, spandeer u meer geld omdat die tyd gelyk is aan risiko. Daar is twee soorte opsies. Dit beteken dat indien die aandeelprys daal, die verlies van geld verreken word deur 'n toename in die waarde van die put. Januarie 900-oproep wat verstryk in Januarie 2018. Hou in gedagte dat oproepeienaars nie voorraaddividende ontvang nie. Ons weet almal dat voorraad styg en val. Al wat benodig word, is 'n bereidwilligheid om opsies te gebruik om die aandelemark doeltreffender te navigeer. Maar alles begin met twee eenvoudige handelinge: 'n oproep of 'n put koop.

As alles blyk hoe jy beplan het, kan jy aandele beheer vir 'n bietjie geld, terwyl jy jou risiko beperk tot die hoeveelheid geld wat nodig is om die oproep te koop sonder om die geleentheid te gee om 'n groot opbrengs te verdien. In 2000, byvoorbeeld, is ongeveer een miljoen opsies verhandel elke dag. Beleggers koop gewoonlik te laat en verkoop te vroeg. Alle opsies het vervaldatums. Dit is waar opsies kom. Na 'n sekere datum word die kontrak opgehou om te bestaan. Beleggers koop sit wanneer hulle voorraad wil beskerm wat hulle besit om waarde te verloor. Dit is waar puts in die spel kom. Gelukkig kan beleggers iets doen oor die slegte siklus terwyl die kans uitgedeel word.

Opsies het al eeue lank plaasgevind, maar die beleggingsproduk is eers sedert 26 April 1973 by die uitruil genoteer, toe die Chicago Board Options Exchange vir besigheid oopgemaak is. Amazon, wat geen dividend betaal nie, maar dit geld ook vir baie ander aandele. Die meeste beleggers hou nooit voorraad lank genoeg om voordeel te trek uit die feit dat die mark mettertyd styg nie. Totdat die kontrak verstryk, word jou Amazon-voorraad verskans. Al wat jy moet doen is om te bepaal teen watter prys jy die voorraad wil koop en hoe lank jy die kontrak wil besit. As die aandeelprys laer is as die stygprys, misluk die handel en sal jy geld verloor. As die voorraad nooit daal nie, word die geld wat op die put uitgegee word, verlore. OTM opsies is ideaal, indien die verstryking binne 'n paar weke sal plaasvind. So as 'n verdiensteverslag kort vir een pennie is, kan 'n voorraad drie of vier punte verloor. Verre van verval, opsie premie is redelik hoog.

Die meeste van die tyd waarde is weg en opsie premie waarde is waarskynlik die aandele beweging in die geld te weerspieël. Herhalingsdae, daardie sessies wat na drie of meer af dae opkom, of na drie of meer dae na afloop. Lang voorraad word aan die onderkant van die swaai gekoop en bo verkoop. en verkorte voorraad word bo-aan die swaai verkoop en dan gekoop om onderaan te sluit. Omdat korting voorraad duur en riskant is, speel baie swaaihandelaars slegs die opwaartse kant, wat beteken dat hulle die helfte van alle swaaie mis. Enige handelsopsies moet presies weet hoe hulle werk; opsies bied egter baie voordele en stel jou bloot aan potensiële vinnige winste vir baie min risiko. Handelaars wat handel dryf teenoorgestelde van die meerderheid en voordeel trek uit die emosionele manier waarop ander handel. As jy OTM of selfs effens ITM kontrakte gebruik, kry jy die beste van albei wêrelde: hoë hefboomwerking met lae koste. Wanneer enige twee van hierdie seine gelyktydig gebeur, is dit 'n sterk omkeer sein.

Deur Michael Thomsett of ThomsetOptions. Opsies los hierdie probleem op. Maar in albei gevalle duur die prysbeweging net 'n dag of twee voordat jy van die skuif teruggee. Volume spikes, dae waarin die handelsvolume abnormaal hoog is. Dit is waar swing handelaars goed kan doen. Deur die gierigheid en paniek in die mark te erken, bly swaaihandelaars koel en versamel en speel die oordrewe prysbewegings wat deur die skare-mentaliteit veroorsaak word, af. Opsies naby vervaldatum verdien 'n blik. Michael Thomsett van ThomsetOptions. Die neiging om te oorreageer, is die sleutel tot swaaihandel. Dit is 'n teken dat iets verander, gewoonlik die rigting van die prys. Gaps in een rigting wys dikwels 'n nuwe skuif in dieselfde rigting. In sy mees basiese vorm bied lang oproepe en lang sitplekke 'n lae risiko en hoë hefboomwerking, sodat jy ook opwaarts en afswaai kan speel.

Net so, as die verdienste in vyf sent hierbo kom, kan pryse styg. Risiko is beperk tot die relatief lae koste van elke opsie. In plaas van die marktendense te volg, het ek kontant verskuif en ek het baie goeie handelsgeleenthede gemis. Wanneer die mark neiging op is, is jy lank. Sedert 2009 is Zero Hedge stewig baas, en so gemis op een van die grootste bulmarkte in die geskiedenis. Handelaars, dit is noodsaaklik dat jy vir jouself dink. Die oplossing is om die marktendens te volg. Cheerios dink die wêreld gaan eindig, jy sal nie 'n dime in die mark maak nie.

Dit lyk asof die groot slegte beer die aandelemark stalk en gereed is om aan te val. Zero Hedge was woedend oor die kop. Vir die afgelope twee jaar het die anonieme redakteurs by die beleggingswebwerf Zero Hedge my gepla vir 'n satiriese artikel van 2014 wat ek vir MarketWatch geskryf het. Soms is jou siening van die mark verkeerd, of dalk is jy vroeg. Om eerlik te wees, in 2014 het ek op die mark geblaas, en dit het my geld gekos. Andersins kan u ook beleggingsadvies van George Constanza neem. Nota tot Zero Hedge: Hierdie kolom is nie satire nie. Dit het met my gebeur. Dink aan die mark as 'n reeks optrends of downtrends, eerder as net 'n bul - of beermark. Die grootste fout wat jy nou kan maak, is om jou kop in die sand te sit en te weier om te glo dat 'n beermark dreigend is. Met ander woorde, jy is altyd in die aandelemark, en dit kan riskant wees.

En tog, as jy bereid is om albei kante te speel, kan jy geld verdien. Op die oomblik blyk die mark te wees van 'n bul tot 'n beermark, en daarom is daar soveel wisselvalligheid en verwarring. Om suksesvol te wees, moet jy goeie tydsberekeninge hê. Chicken Littles wat jou bang maak om geld vir ewig te hou. Wanneer die mark op is, koop jy aandele omdat jy dalk misloop. Slegs die mark is reg en dit het altyd die finale woord. Baie gaan weer mislei word. Jou oproep - en sitopsies kos minder met die lang wurg, aangesien hulle minder waarde het ten tyde van die aankoop. Met die lang afstand het die oproep opsie en die opsie dieselfde staking prys. Die enigste ding wat saak maak, is dat die mark beweeg, en hoe meer hoe beter.

Met die langwurm het u oproepopsie 'n hoër stryk prys en u verkoopopsie het 'n laer strykprys. Danksy paniek in die oliemarkte, die verswakking van ekonomiese aktiwiteite oorsee en politieke onsekerheid te midde van die komende verkiesing, voorspel die ontleder 2016 om 'n jaar te wees wat deur die wisselvalligheid in die aandelemark getoon word. As die skuif groot genoeg is, vergoed die wins uit die oproepopsie meer as die verlies van geld uit die koopopsie. Dit word waardevol wanneer die voorraad daal. Beleggers wat hoop om risiko-voorkeurverspreidings te beperk tot die koop van opsies, omdat die verkoop van 'n minder waardevolle opsie op dieselfde sekuriteit help om die koste van die handel te verlaag en sodoende die risiko te verminder. Die koopopsie wat jy koop, het 'n hoër stryk prys as die verkoopopsie wat jy verkoop. Daarom vereis dit minder van 'n afwaartse skuif om geld te maak. Die lang afstand behels die aankoop van 'n oproep opsie en 'n put opsie op dieselfde voorraad. Die oproep wat jy verkoop het 'n hoër staking prys en is minder waardevol.

Soos met die lang afstand, koop jy 'n oproep opsie en 'n put opsie op dieselfde sekuriteit. Die beste van alles, met baie van hulle, hoef jy nie eers die rigting van die beweging te raai nie. As u egter verkeerd is en die voorraad daal of trap water, is u verlies van geld beperk tot die netto debiet van die twee oproepe. As die voorraad val, word u opsie waardevol en u oproepopsie verval waardeloos. As jy reg dink en die voorraad 'n groot opwaartse skuif maak, kan jy 'n groot wins uit hierdie metode maak. Weereens, hoe groter die val, des te meer die wins uit die verrekenings, word die verlies van geld uit die oproep vergoed. Die oproep wat jy koop, het 'n laer staking prys en is duurder, maar vereis dat 'n kleiner skuif in die onderliggende voorraad waardevol word. Die langwurm is soortgelyk aan die lang afstand, maar jy begin alreeds minder geld. Dit word waardevol wanneer die voorraad styg.

Dit is omdat die voorraad meer moet styg vir die oproepopsie om geld te verdien of meer te val vir die opsie om geld te maak. Gebruik die volgende vier opsies strategieë om voordeel te trek uit die mark wisselvalligheid in 2016. Die opbrengs van die verkoop van hierdie oproep help om die oproep wat jy koop, te finansier. dit verminder jou risiko. Die verskil is die staking prys. Die vertikale debietverspreiding stel u in staat om 'n groot opbrengs met minimale risiko te wen. Hierdie metode werk dieselfde as 'n vertikale debietverspreiding met oproepe, behalwe dat jy 'n plaasopsie koop en verkoop, en dit gebruik as jy dink 'n voorraad is vir 'n daling. Gelukkig maak verskeie beleggingstrategieë voordeel uit volatiliteit.

As die voorraad in prys spring, word jou oproepopsie baie waardevol. Hierdie metode behels die koop en verkoop van 'n oproep opsie op dieselfde sekuriteit gedurende dieselfde maand. Dit is die prys waarmee u die sekuriteit kan koop of verkoop. Intussen verval jou verkoopopsie waardeloos. Gilbert erken dat aandele in die rustige tydperke vir markte soos die hede dikwels goed presteer. Maar dit kan tyd wees om sommige van die onlangse winste te verskans, en 'n groot verskansingsmetode dui op die opsiemark, volgens mnr. Stacey Gilbert, hoof van afgeleide metode van Susquehanna. Kim Forrest van Fort Pitt Capital Group en Larry McDonald met die Bear Traps Verslag bespreek ru-olie en die energiesektor met Eric Chemi.

Tog waarsku sy dat die spoed van die onlangse weiering die huidige vlakke eerder onduidelik maak. ETF's was baie winsgewend. Dit was waarskynlik te wyte aan die groot premie wat neig om te vertoon tydens verkope as mense bang word vir 'n groter marktekening. Die mark is ook geneig om op lang termyn opwaarts te dryf, so dit het ook nie die kortoproep-metode gehelp nie. Hierdie studie word beskou as die implementering van kontrasionele plek met opsies. Hy sal eerder in die voorkant van 'n tydren of selloffisie stap en geld maak as 'n kontrasiaanse vervaagde uitgestrekte beweeg as om tendense te volg. Tom praat deur die teorie van mark-ewekansigheid en hoe historiese prys aksie nie regtig faktor in hoe smaakverskaffers handel nie.